Après six ans de service, les Ibiza, Cordoba et Cordoba Vario subissent une refonte importante qui touche le style, la structure, les motorisations et la gamme désormais échelonnée en niveaux Select (Ibiza seulement), Stella, Signo, Sport et Cupra. Toute la partie avant a été redessinée en s'inspirant de la dernière Toledo, le profil hérite de rétroviseurs plus aérodynamiques et de baguettes de protection dans la couleur de la carrosserie.
La poupe se distingue par des feux plus grands et une ouverture de malle ou de hayon dissimulée dans le logo de la marque qui bascule pour servir de poignée d'ouverture. Les trois carrosseries sont basées sur le même empattement inchangé de 2,443 m. La longueur des véhicules progresse de 2 cm suite à la modification des boucliers.
L'intérieur est également modernisé. Derrière le volant à trois branches, une nouvelle planche de bord intègre davantage de rangements, une console centrale agrémentée d'un écran multifonction et de nouveaux garnissages. Autrefois particulièrement médiocre, la qualité des matériaux a beaucoup progressé pour rejoindre les meilleurs standards de la catégorie. Cordoba et Cordoba Vario bénéficient des mêmes améliorations.
Outre les moteurs de 1 litre et de 1,4 litre équipés de culbuteurs à rouleaux pour diminuer les frottements, le moteur Diesel à injection directe 1.9 Sdi voit sa puissance passer de 64 à 68 ch. Exclusivité Seat, le moteur à essence turbo à cinq soupapes par cylindre de 1,8 litre et 156 ch fait sont apparition sur les versions Cupra de l'Ibiza et à deux portes de la Cordoba. Ces nouveaux modèles ne seront commercialisés qu'en janvier 2000, en compagnie des versions à moteur Diesel turbo de 110 ch.
Hormis les motorisations, les modifications techniques se limitent à l'ajout de renforts de structure, à l'adoption de tambours de freins arrière plus gros pour les versions jusqu'à 75 ch, de nouveaux ancrages de suspension avant et d'un système antipatinage combinant action sur les freins et réduction du couple du moteur pour les modèles diesels de 110 ch et à essence turbo de 156 ch. Ces modèles héritent respectivement de jantes de 15 et 16 pouces avec pneumatiques 185/55 R 15 et 195/45 R 16.
En combinant les carrosseries, les motorisations, les transmissions et les niveaux d'équipement, les gammes Ibiza et Cordoba accueillent soixante-seize versions, un total impressionnant qui couvre un large éventail, des petites voitures aux moyennes sans oublier le break. Les prix vont du simple au double, avec, en premier prix, une Ibiza Select à trois portes de 50 ch (4 CV) à 57 990 F. La transmission automatique à quatre rapports est associée au moteur de 1,6 l et 100 ch sur les Ibiza et Cordoba, Vario exceptée.
Sans recenser l'équipement de toutes les versions, notons que toutes les Ibiza et Cordoba offrent un airbag pour le conducteur, un volant réglable en hauteur et, à partir du niveau Stella, la condamnation centralisée avec télécommande, un siège conducteur ajustable en hauteur et l'ABS. Seules les versions Signo et Sport disposent de l'air conditionné en série, et celui-là est indisponible sur les véhicules à moteur de 1 litre, même en option.



































































